الاستثمارات طويلة الأجل هي المفهوم والأنواع والخصائص والمخاطر المحتملة للاستثمارات طويلة الأجل

2024 مؤلف: Howard Calhoun | [email protected]. آخر تعديل: 2023-12-17 10:18

الاستثمار مزعج. خاصة إذا كنت تلعب في البورصة من أجل الحصول على دخل سريع وكبير. معظم المواطنين الروس الذين عاشوا خلال التسعينيات ليسوا مستعدين للمخاطرة بأموالهم التي حصلوا عليها بشق الأنفس. ومع ذلك ، لا شيء يمنعهم من الاهتمام بأسعار الفائدة المرتفعة مع حماية رأس المال الكاملة.

الودائع تفقد أهميتها تدريجياً ، وسعر الفائدة الرئيسي ينخفض. ويلي ذلك معدلات فائدة منخفضة على الودائع. يرغب عملاء البنوك الذين استخدموا هذا المنتج في توسيع معرفتهم وإنشاء رأس مال بأقصى قدر من الربحية. ما هي الوسائل التي يتم من خلالها تحقيق نمو الاستثمار؟ ما هو الاستثمار طويل المدى؟ هل هذه طريقة موثوقة لزيادة الدخل السلبي؟ دعونا ننظر في هذه القضية بالتفصيل.

كيف تستثمر بشكل مربح؟

القاعدة الأساسية للاستثمار الناجح هي تنويع الاستثمار. لا يستخدم المستثمر الذكي طريقة واحدة لتوليد الدخل. تتكون المحفظة الاستثمارية من مختلفأدوات مالية. هذه منتجات طويلة الأجل ، بشكل أساسي ، وأدوات قصيرة الأجل محفوفة بالمخاطر. في أي نسبة ستكون جميع الأدوات المالية الممكنة والمطلوبة للمستثمر في محفظته - يقرر مالك رأس المال. بالنسبة له ، فهو يسلط الضوء على الفرص الحقيقية ويركز على التفضيلات الشخصية. يوصى بترك جزء من المال للاستثمارات طويلة الأجل. عادة ما يكون هذا الجزء من رأس المال أكبر بكثير من جميع الأجزاء الأخرى من محفظة الاستثمار. بهذه الطريقة ، يحتفظ المودع بالجزء الرئيسي من المبلغ بأمان ولديه دخل مرتفع ثابت. ما هي الأوراق المالية المدرجة في الاستثمارات طويلة الأجل؟

العروض الترويجية

أول ما يفكر فيه الشخص غير المدرب هو أن الأسهم معقدة وأن محاسبة الاستثمارات طويلة الأجل تتطلب مهارات وقدرات خاصة. في الواقع ، أي مواطن لديه عقل عادي قادر (مع الاهتمام والمثابرة) على التعامل مع هذه الأداة المالية. من أجل فهم بسيط ، يبدو الاستثمار طويل الأجل في أسهم الشركات كما يلي: تحتاج كل شركة كبيرة إلى المال لتطويرها. لا تستطيع كل منظمة إدارة من تلقاء نفسها. علينا استخدام أموال المستثمرين. يساهم المستثمرون بقدر معين في تطوير الشركة ، معتمدين على تحقيق ربح بناءً على نتائج أعمال الشركة. بموجب اتفاقية الاستثمار ، يحق لهم الحصول على جزء من الأموال التي تكسبها الشركة. ما هو ربح السهم الذي يتكون من:

1. توزيعات الأرباح. يتم دفعها من صافي أرباح الشركة ، والتي يتم احتسابها مرة واحدة في السنة من قبل المالكين. يعتمد الحساب علىالمبلغ المستثمر. كقاعدة عامة ، بعد دفع الأرباح ، يقوم المستثمر بإعادتها إلى التداول. هذه العملية تسمى إعادة الاستثمار.
2. فرق الصرف. يتميز بالتحكم المستمر في سعر السهم. خلاصة القول هي أن الأسهم يتم شراؤها بسعر وبيعها بسعر آخر. بناءً على هذا الاختلاف في السعر ، يتم الحصول على ربح المستثمر. تتطلب مثل هذه الإجراءات في البورصة خبرة كبيرة وفهمًا لحالة السوق.

أنواع العروض الترويجية:

1. أسهم ذات قيمة. هذه هي الأسهم التي انخفض سعرها لسبب خارجي. ربما حدثت أزمة في الصناعة أو تغير الموسم. سيضعف تأثير هذه العوامل أو يختفي تمامًا بعد فترة ، وستزداد قيمة الأسهم. سيحقق المستثمر ربحًا من فرق السعر. والسؤال هو بعد أي وقت تصبح الأسهم سائلة مرة أخرى؟ المصطلح يمكن أن يستمر لعقود.
2. نمو الأسهم. تباع من قبل الشركات التي تنمو بخطوات عملاقة. الفائدة على هذه الأسهم تنمو بسرعة كبيرة. نادرًا ما يتم دفع توزيعات الأرباح ، وعادة ما يتم إعادة استثمار هذه الأوراق المالية وانتظار مزيد من النمو.
3. عروض توزيع الأرباح. يرتفع سعرها لفترة طويلة. يتم تحديد ربحيتها من خلال ربح الشركة التي تنتمي إليها الأسهم. هذه شركات كبيرة مربحة.

كل مستثمر ، حسب الإستراتيجية المختارة ، يختار الأسهم لنفسه. يجب أن تكون متسقة مع أهداف الاستثمار وأن تستند إلى توقيت الدخل المتوقع. الأسهم لها قيم مختلفة ، لذلك لا يوجد ارتباط بمبلغ رأس المال. يوصى به للمستثمرين المبتدئينللتدريب على أسهم ما يسمى بالرقائق الزرقاء. هذه هي الشركات التي كانت تدر دخلاً ثابتًا لعقود من الزمن (Coca-Cola و Procter و Gembel و Nestle وما إلى ذلك). أسعار أسهم هذه الشركات مرتفعة لكن عوائدها مستقرة.

سندات

جوهر هذا النوع من الاستثمار طويل الأجل هو كما يلي: يقرض المستثمر أموالاً للشركة التي تتعهد بإعادتها بعد فترة زمنية معينة مع الفوائد على أرباحها الخاصة. يمكن أيضًا دفع الفائدة على السندات بشكل دوري. معدل السندات أعلى باستمرار من معدل الودائع. تنقسم السندات ، حسب المصدر ، إلى:

1. الحكومة (سندات القرض الفيدرالية). تعتبر الأكثر موثوقية. الأرباح مستقرة ، لكنها منخفضة ، على قدم المساواة مع الودائع المصرفية. هناك ضمان استعادة الاموال.
2. إقليمي وبلدي. مجموعة متنوعة من الدول الربحية تعتمد على تطور المنطقة.
3. الأوراق المالية للشركات. يتم إصدارها من قبل الشركات التي تسعى لجذب الأموال من المستثمرين من القطاع الخاص. عادة ما تكون هذه شركات كبيرة موثوقة ، ولكن هناك استثناءات. يجب أن تفكر مليًا في الاختيار ، بناءً على تجربة الاستثمار (ربما شخص آخر).
4. قوم. هذا برنامج محدد للبنوك الكبيرة (سبيربنك ، VTB). يتم اصدار السندات بمعدل 8.5٪ ولا تخضع لضريبة الدخل

النقد الذي يتلقاه المودعون كدخل من السندات يسمى مدفوعات القسيمة. تتراوح شروط التمويل من سنة واحدة إلى طويلة الأجل ، على مدى خمس سنوات. بالمقارنة مع الأسهم ، فإن شراء السندات هونشاط أقل خطورة. عادة ما يتم تأمين السندات. في حالة إفلاس الشركة المدينة ، لن يحصل المساهمون على أي شيء ، ولحامل السندات الحق في الدفعة الأولى.

صناديق الاستثمار المشترك (MUIT)

إذا كان المستثمر المبتدئ غير مرتاح لفكرة تحليل الشركات وشراء الأوراق المالية بمفرده ، فسيكون الصندوق المشترك بديلاً ممتازًا. للحصول على عمولة صغيرة ، سيهتم المتخصصون الموثوق بهم والمهنيون في محاسبة الاستثمارات طويلة الأجل بشؤونك المالية. الحصة نفسها هي أيضا أمان. يتمتع موظفو الصندوق بمعرفة عميقة بالاستراتيجيات المالية وخبرة في الأنشطة الاستثمارية. من خلال التبرع بالمال تحت إدارة محترفين ، لا يخسر المستثمر شيئًا ، باستثناء عمولة صغيرة يتقاضاها مقابل العمل.

عند اختيار صندوق استثمار ، استرشد بالإستراتيجية التي يتم على أساسها العمل داخل الصندوق. لكل صندوق استثمار استراتيجي خاص به. تعتبر المحفظة الاستثمارية المتنوعة متعلمة ، حيث يتم توزيع الأوراق المالية ذات الاتجاهات المختلفة في نسبة الأسهم. من الناحية المثالية ، عندما تؤثر الصناديق المشتركة بشكل إجمالي على جميع الأنشطة المربحة للغاية للشركات. قبل شراء الأسهم ، انتبه إلى ديناميكيات ربحية استراتيجية الصندوق. لا تنخدع بالإعلانات الصاخبة حول الربحية الحقيقية لصناديق الاستثمار المشترك ، شاهد الربح الحقيقي. التوصيات:

1. احتفظ بالمال في صندوق مشترك لمدة ثلاث سنوات على الأقل. خلال هذه الفترة ، ستظهر الإستراتيجيةسيكسب العائد الحقيقي ، والعائد غير السائل ديناميكيات إيجابية.
2. بالنسبة لأولئك الذين يمتلكون أسهمًا لفترة طويلة ، هناك حوافز ضريبية وشروط خاصة من الصناديق. سيوفر هذا المال عند الانسحاب من استراتيجية الاستثمار.
3. اكتشف العروض الخاصة من الصناديق. غالبًا ما تكون هناك مزايا لمالكي الوحدات في ظل ظروف معينة (الشراء بمبلغ ثابت ، الدفع عبر الإنترنت ، إلخ).

خاصية

يعتبر أحد أكثر الاستثمارات موثوقية طويلة الأجل. إذا كان هناك مبلغ كبير ، يقوم المستثمر بشراء مساكن تحت الإنشاء أو الإسكان الجاهز. منذ عام 2019 ، تم حظر بيع العقارات "من الحفرة التأسيسية" على المستوى التشريعي بسبب كثرة حالات خداع أصحاب الأسهم. يتوقع المحللون زيادة أسعار الشقق. ومع ذلك ، سيبقى الإسكان موردا قيما. استخدامات هذا النوع من الاستثمار لا حصر لها:

• الشقة التي تم شراؤها بسعر معقول خلال مرحلة البناء تباع بسعر أعلى. غالبًا ما يكون مقدار فرق السعر قريبًا من نصف التكلفة الأصلية. يعتبر الدخل بنسبة 40-50٪ نتيجة ممتازة لاستثمارات الاستثمار.
• الشقة مؤجرة لفترة طويلة وتحصل على ربح شهري. حجمها يعتمد على منطقة التسليم. في موسكو والمدن الكبيرة الأخرى ، يتوافق سعر المساكن المستأجرة مع متوسط الدخل الشهري للمقيم في المدينة. هذه الطريقة هي فرصة عظيمة لتوفر لنفسك دخلاً سلبياً ثابتاً ، وتنفق فقط على الإصلاحات التجميلية عند الضرورة.
• يجلب الإيجار اليومي ربحًا أكثر من المدى الطويل. لكن مخاطر المالك في هذافي الحالة المذكورة أعلاه ، يستغرق استئجار / إظهار / تنظيف المبنى الكثير من الوقت.
• أصبح شراء العقارات في الخارج أكثر شعبية مؤخرًا. إنهم يستخدمون مثل هذه المساكن في كثير من الأحيان للتأجير وتوليد الدخل السلبي.
• تكلفة المتر المربع في روسيا تزداد فقط من سنة إلى أخرى. لذلك ، حتى بعد العيش في شقتك الخاصة لعدة سنوات ، هناك فرصة لبيعها بأكثر مما تم شراؤها.

الودائع

الطريقة الكلاسيكية لتوليد الدخل. يصبح طويل الأجل عندما يقوم المستثمر باستمرار بتجديد فترة إيداع رأس المال عند الوصول إلى نهاية اتفاقية الإيداع. بالنظر إلى انخفاض سعر الفائدة الرئيسي ، من المتوقع أن تنخفض أسعار الفائدة على الودائع في المستقبل. تم الحفاظ على هذا الاتجاه لعدة سنوات حتى الآن. لذلك ، فإن ربحية طريقة الاستثمار هذه منخفضة (بمتوسط 6-7٪ اليوم). لكن الطريقة لا تزال واحدة من أكثر الطرق شيوعًا ، خاصة بين كبار السن. هذه استثمارات طويلة الأجل ، وتتمثل ميزتها الرئيسية في الحفاظ على رأس المال بنسبة 100٪ والربحية المنصوص عليها في العقد. تؤمّن وكالة تأمين الودائع مبلغ 1400000 روبل لكل مودع في مؤسسة مالية واحدة. وبالتالي ، فإن مصالح أصحاب رأس المال في حالة فشل البنك محمية على مستوى الدولة.

المعادن الثمينة

على غرار الودائع. محصول المعادن الثمينة صغير ولكنه مستقر. يُعرض على المستثمر ثلاث طرق لشراء المعادن: العملات المعدنية والسبائك والحسابات المعدنية غير الشخصية.هذه الأخيرة هي الطريقة الأكثر شعبية. لا يرى العميل المعادن الثمينة فعليًا ، ولكنه يشتريها بالسعر. في المستقبل ، هناك زيادة في السعر. على هذا الاختلاف في سعر الصرف ، يتم تكوين رأس مال المستثمر.

العملة

هذه الاستثمارات طويلة الأجل مناسبة لأولئك الذين ليسوا متأكدين من استقرار الروبل ومستعدون لمراقبة أسعار الصرف باستمرار. يحصل المستثمر على دخل بسبب الاختلاف في سعر الصرف وقت الشراء ووقت البيع. يفضل بعض مالكي رأس المال الاحتفاظ بالمال بالعملة في حالة التخلف عن السداد. معدلات الودائع بالعملة الأجنبية تترك الكثير مما هو مرغوب فيه ، وبالتالي فإن الربح في هذه الحالة مشكوك فيه ولا يمكن التنبؤ به.

أين يمكنني الحصول على المال؟

حجم رأس المال الأولي مع الرغبة الشديدة في الانخراط في استثمارات طويلة الأجل لا يهم عندما يتعلق الأمر بالأوراق المالية. يشجع ثبات واستقرار الدخل من الاستثمارات طويلة الأجل المستثمرين على استخدام مصادر مختلفة للتمويل:

1. المصدر الأساسي هو وسيلة خاصة. يمكن أن تنمو جذورهم من أي مكان. يمكن كسب النقود ، وراثتها ، واستخدامها كمصدر لتمويل الاستثمار طويل الأجل بعد بيع العقارات باهظة الثمن.
2. الأموال المقترضة. من المهم أن نفهم أن الفائدة على استخدام الأموال الائتمانية يجب ألا تتجاوز العائد المحتمل والفعلي للاستثمارات طويلة الأجل. وإلا سيبقى المستثمر في المنطقة الحمراء ولن يتحقق هدف الاستثمار.
3. الإعانات الحكومية. استثماريتم بدعم فيدرالي. تساعد الدولة في تأسيس رجال الأعمال وتمول الاستثمارات. على سبيل المثال ، يأتي دعم الزراعة في روسيا على المستوى الفيدرالي.
4. أدوات الطرف الثالث. أولئك الذين تمكنوا من جذب من أيادي خاصة. صناديق ومشاريع الاستثمار المشترك التي تتطلب استثمارات وتجذب المستثمرين للعمل التعاوني المشترك وفق هذا المخطط

كيف تستثمر بشكل صحيح؟

تتطلب المشاريع الاستثمارية طويلة الأجل خطة عمل تمت معايرتها بعناية واستقرار في تنفيذها:

• في المرحلة الأولى ، من الضروري تحديد مصادر الاستثمارات طويلة الأجل. اختر خيار الاستثمار الأكثر إثارة للاهتمام بالنسبة لك ، وتعرف على الربحية المحتملة ، واحسب الربح المحتمل بصريًا واربطه بالهدف المنشود لتوليد الدخل. إذا كانت النتيجة كما هو متوقع ، اتخذ الإجراء.
• اجمع أكبر قدر ممكن من المعلومات المفيدة والصحيحة حول مصدر دخلك المستقبلي. اعثر على المراجعات والمقالات وتوقعات المحللين. سيوفر تحليل الاستثمارات طويلة الأجل وتجربة السنوات السابقة المعلومات اللازمة حول سيولة المشروع المحدد.
• قد يكون من المفيد الاستعانة بخدمات مستشار مالي لتحليل المحفظة الاستثمارية. سيظهر الحساب الاحترافي للربح المحتمل الدخل المستقبلي بوضوح.
• اشتر ما تختار. أو استثمر حيث تقرر. لا تضيع الوقت ، وإلا فقد لا تكون الحسابات صحيحة أو ستتغير قيمة الأصول. في هذه الحالة ، سيتعين عليك بدء العملية برمتها مرة أخرى ، وإلا فستكون الدائرة كذلكخطأ.
• راقب استثماراتك باستمرار. يتم إجراء اختبار السوق على المدى الطويل ، ولا تؤثر التقلبات الطفيفة على المحصلة النهائية. "ضع وانسى" لا يتعلق بمشروع استثماري.
• السيطرة على الربحية. مراجعة دورية وحساب الاستثمارات طويلة الأجل. لذا فإن احتمال الفشل سيكون ضئيلاً.

مخاطر

على الرغم من حقيقة أن الاستثمارات في الاستثمارات طويلة الأجل هي الأكثر ربحية ، لا تزال هناك مخاطر في استخدامها:

1. في حالة الاستحواذ على أسهم مؤسسة غير موثوقة مع إفلاسها اللاحق ، هناك خطر عدم إعادة الأموال. اختيار الشركة التي تخطط للاستثمار فيها مطلوب بعناية خاصة.
2. التزامات ديون الشركة التي تم شراء أسهمها. يكمن الخطر في أن مساهمتك الاستثمارية ستستخدم لسداد هذه الديون في حالة إفلاس المؤسسة الدائنة.
3. مخاطر الاستثمارات طويلة الأجل التي لا تتعلق بالأنشطة المالية للشركة المستثمر فيها. على سبيل المثال ، حالة سياسية متوترة وانقلاب وعدم استقرار اجتماعي وانتقاد الشركة في الصحافة. كل هذه العوامل تؤثر سلبًا على قيمة أصول الشركة.

في الختام

قبل اتخاذ قرار بشأن الاستثمارات طويلة الأجل في الأوراق المالية ، اختر وسيطًا موثوقًا به. هو الذي سيصبح الوسيط الذي ستجري من خلاله المعاملات في سوق الأوراق المالية. المهمة الرئيسية للوسيط هي في الوقت المناسب وتمكين المستثمر بالكامل من سحب الأموال من التداول.

أفضل 11 وسيطًا في 2018 هم: VTB و FG BCS و Sberbank و FINAM و Otkritie Group و ATON LLC و ALOR BROKER و KIT Finance و GPB Bank و Promsvyazbank و JSC IC IT Invest.

يجب التعامل مع مشروع استثماري طويل الأجل بمسؤولية وعدم ترك الأمور تأخذ مجراها. إذا لزم الأمر ، وخاصة في البداية ، لا تتردد في استخدام خدمات المستشار المالي. النهج الكفء سيحمي رأس مالك من الخسائر المحتملة.